Page 50 - KWAP_Integrated-Report_2023

MEMPERKAYAKAN MASA HADAPAN MEMPERKAYAKAN KEMAJUAN NEGARA MEMPERKAYAKAN NILAI PIHAK BERKEPENTINGAN MEMPERKAYAKAN IMPAK KEMAMPANAN

MODAL KEWANGAN (SAMBUNGAN)

Kadar Pulangan Berwajaran Masa (TWRR) Tahunan (%) Pada tahun ini, portfolio keseluruhan ekuiti kami
merekodkan TWRR sebanyak 11.0%, yang mengatasi
6.25 6.74 5.94 1.12 8.22 penanda aras campuran sebanyak 6.9% dan menjana nilai
tambah sebanyak 403 mata asas. Portfolio ekuiti domestik
kami berjaya mencatat TWRR sebanyak 4.4% berbanding
dengan penanda aras pada 0.6%, iaitu pada 378 mata
asas lebih tinggi. Portfolio ekuiti antarabangsa dalaman
mencapai TWRR sebanyak 29.1%, yang mengatasi
pulangan penanda aras sebanyak 25.1% iaitu pada 396
mata asas. Ukuran prestasi ini menggariskan penekanan
2019 2020 2021 2022 2023 pada strategi pelaburan kami dalam mengekalkan
portfolio berpelbagai yang merentasi pelbagai sektor
Alokasi Aset (AA) dan negara, diiringi dengan pengimbangan semula yang
aktif dan tepat pada masanya. Strategi kepelbagaian ini
4% 2% juga berjaya membantu kami mengemudi ketidaktentuan
5% dalam pelaburan ekuiti dan mencerminkan keupayaan
5% kami untuk menyesuaikan strategi pelaburan kami dalam
pelbagai keadaan pasaran.
48% Di sebalik pasaran ekuiti domestik yang secara amnya
tidak stabil, EFM ekuiti domestik kami secara kolektif
36% mencapai TWRR sebanyak 6.9%, mengatasi penanda aras
indeks FBM100 sebanyak 624 mata asas. Pada peringkat
antarabangsa, EFM kami mencatat agregat TWRR
Ekuiti Awam Ekuiti Persendirian sebanyak 29.4%, mengatasi penanda aras sebanyak 422
Pendapatan Tetap Pasaran Wang mata asas. KWAP telah mengadakan mesyuarat suku
Hartanah Infrastruktur tahunan dengan semua EFM ekuiti untuk menilai prestasi
Bersempena pengumuman pelbagai inisiatif rangka kerja dan pematuhan mereka, di samping berbincang mengenai
Ekonomi MADANI, termasuk Pelan Hala Tuju Peralihan strategi dan prospek pelaburan. Selain itu, lawatan ke
Tenaga Nasional dan Pelan Induk Perindustrian Baharu premis-premis EFM juga dilakukan sepanjang tahun,
2030, KWAP secara strategik melabur dalam pelbagai manakala pemantauan bulanan yang lebih intensif telah
gabungan aset bagi memupuk pertumbuhan saiz dijalankan ke atas portfolio yang berada dalam senarai
dana. Setakat 31 Disember 2023, Alokasi Aset KWAP pantau.
menggariskan pengagihan berkesan merangkumi 48%
ekuiti awam, 36% pendapatan tetap, 5% hartanah, 5% Pendapatan tetap membentuk sebanyak 36% daripada
ekuiti persendirian, 2% infrastruktur, dan baki 4% dalam jumlah saiz dana KWAP. Portfolio ini merangkumi kelas-
pasaran wang. Selaras dengan rangka kerja Ekonomi kelas sub-aset seperti Bon Berdaulat Domestik, Bon dan
MADANI Kerajaan untuk merangsang pelaburan domestik, Pinjaman Korporat Domestik, serta Bon Antarabangsa
76% daripada portfolio KWAP tertumpu pada pasaran yang berfungsi sebagai pemberat bagi prestasi pelaburan
tempatan, manakala baki 24% portfolio KWAP tertumpu KWAP yang menjana pulangan stabil pada sepanjang
pada pelaburan antarabangsa. Strategi ini bukan sahaja
menyokong pertumbuhan ekonomi negara, tetapi juga Jumlah Dana Tahunan TWRR
memanfaatkan pemahaman mendalam kami mengenai
pasaran Malaysia. 8.2%
Pada 31 Disember 2023, pendedahan KWAP dalam kelas
aset ekuiti adalah RM81.38 bilion mewakili 48% daripada
jumlah aset KWAP, yang mengekalkan kedudukannya Portfolio Ekuiti TWRR
sebagai kelas aset terbesar kami. Dalam peruntukan ini, 11.0%
aset ekuiti domestik sebanyak 70% yang membentuk
majoriti daripada jumlah pelaburan ekuiti, dengan baki
30% dilaburkan dalam pasaran ekuiti antarabangsa.
Daripada jumlah pendedahan ekuiti, 85% diuruskan Portfolio Pendapatan Tetap TWRR
secara dalaman dan bakinya diamanahkan kepada 6.2%
pengurus dana luar (EFM) kami.

48 KUMPULAN WANG PERSARAAN (DIPERBADANKAN) I LAPORAN TAHUNAN BERSEPADU 2023